Grâce à la flûte magique de Jiao, Maliang réussi à échapper à ses poursuivants. Les deux enfants ont à présent l'intime conviction que ces objets magiques proviennent d'une seule et même personne : le vieillard. Quel est son but ? Pourquoi leur a-t-il donné ces objets ? Y en a-t-il d'autres ? Nos deux amis ne tardent pas à découvrir l'existence d'un troisième objet : un miroir aux propriétés biens étranges...
Peu après la tempête, Maliang et son grand-père se sont réfugiés dans la montagne d'or. Ils y coulent des jours heureux, mais un beau matin des navires de guerre affluent de toutes parts. La montagne d'or attise en effet bien des convoitises. Tout semble perdu pour Maliang et son grand-père, et l'enfant devra faire preuve de beaucoup d'ingéniosité pour sortir de ce guêpier...